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標的:6944 兆聯實業 分類:多 分析/正文: 川普宣布新的半導體關稅政策將大幅加速半導體廠赴美建廠,廠務與蓋廠概念股成為新的 族群與主流。 台積電蓋廠頻率: 2017~2020 平均一年 3 座廠 2021~2024 上升到 5 座 2025 更到 ★ 9 座新廠 ★ 資本支出年年增加。 未來因應 AI 需求,先進製程只會需要更多產能。 ──────────────────────── 【廠務概念股營收與財報分析】 公司 24年營收 前6個月YOY 25年營收估 24EPS 25EPS估 本益比 兆聯實業 103億 50.01% 154億 22.33 33.49 13.48 亞翔 650億 -29.06% 461.11億 18.73 13.28 25.67 聖暉* 302億 52.05% 459億 21.09 32.06 18.30 洋基工程 151億 59.04% 240億 18.67 29.69 15.79 漢唐 474億 13.31% 537億 32.94 37.32 25.85 帆宣 606億 -12.58% 529億 8.94 7.81 28.04 信紘科 36億 114.42% 77億 9.69 20.77 13.26 ──────────────────────── 兆聯實業(6944)與信紘科(6667)的本益比明顯低於同業,屬於被低估的公司。 - 兆聯:半導體與光電產業的超純水與廢水回收系統工程, 已於美國成立子公司。 - 信紘科:高科技產業製程附屬設備與廠務系統設計、製造、安裝、銷售, 提供綠色製程解決方案。 兩者皆與 ESG 相關。 高階製程所需用水量比以往更多, 尤其在沙漠地區建廠,水資源更為稀缺,因此看好兆聯。 ──────────────────────── 【營收佔比】 兆聯:75% 來自工程,25% 來自售後服務 信紘科:90% 來自工程,10% 其他 兆聯有四分之一營收屬長期性售後服務,優於信紘科。 ──────────────────────── 【結論】 兆聯實業是否是一間股價被嚴重低估的公司呢? 產品並非僅依賴一次性的工程建設,25% 營收來自後續服務, 為台積電獨家水資源系統廠,且已於美國設立子公司。 今年五月公告取得台積電 50 億元訂單,Q3 開始認列(剛公布7月營收YOY 82.7%)。 全年營收有望突破 180 億元, ★ EPS 上看 35 元,保守估計亦有 30 元 ★ 。 目標價:★ 540 ~ 630 ★ 進退場機制: 隨時進場 -- ※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 101.10.108.126 (臺灣) ※ 文章網址: https://www.ptt.cc/bbs/Stock/M.1754747434.A.D9D.html
ipath19 : 冷門王概念股 08/09 22:03
huai0550 : 好像有點料 08/09 22:04
rockcoco : 感覺最近會噴一波 08/09 22:04
corocoro : 悶聲大發財 08/09 22:04
hineboy : 不懂這隻為何一直破不了500 08/09 22:07
wangggg : 推 這兩檔都很有料 08/09 22:14
TsaoJJ : 好公司 但不會漲 08/09 22:15
vendee : 板上冷門王分享時才百元吧,現在這麼高了啊 08/09 22:17
lolic : 好公司 但就太冷門 08/09 22:17
Moneytaker : 漢唐 聖暉 亞翔 08/09 22:17
fdkevin : 之前跟過冷門王在140左右發文的,最近又重新進場 08/09 22:20
goodkilua : 興櫃到現在還持有中,400以上拉高就有人出 08/09 22:20
dryadd52379 : 好公司 但散戶比重太高 很難漲 08/09 22:35
limitup : 投顧都喊多久了 有人幫抬 08/09 22:41
good10740 : 分類到綠能環保 趨勢不在這 建議分類到其它電子 08/09 22:42
HarukaLoveu : 感覺不錯 跟著台積吃飽 08/09 22:48
wugo : 達欣工程 +1 08/09 22:48
g0t24568 : 這家不錯 但毛利低就是了 08/09 23:05
cjo76223 : ID錯誤 08/09 23:19
Stunish : 兆聯不能沖 影響人氣 08/09 23:34
kill0934 : 覺得信紘科淺力更大,也比較便宜 08/09 23:47
dannywhat : 25EPS會不會估的太樂觀 08/10 00:04
cage820518 : 低調 08/10 00:45
zsquarez : 看線不錯 再盤一下買一點 08/10 01:19
ETTom : 推 感謝分享 08/10 04:17
chenhwa : 謝謝,這檔真的要放長期,eps肯定會逐年持續增加的 08/10 08:44
chenhwa : 。 08/10 08:44
sayme : 好文 推 08/10 10:48
fitenessboyz: 成交量太小 08/10 10:54
hineboy : 公司法說會有說過毛利率大概都會壓在20左右 08/10 11:24
kony25 : 華懋好了 08/10 12:08
ntuooo : 怕 08/10 12:09
gc1319 : 買的時候成本才120而已 08/10 13:10
happy0394 : 聯純 08/10 14:01

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